Aktiv oder passiv? Warum die wichtigste Frage selten die Kostenfrage ist.
Kein Thema in der Investmentwelt erhitzt die Gemüter so sehr wie die ewige Diskussion zwischen Aktiv und Passiv investieren. Aber sind die Argumente wirklich fachlich sauber? Was bei den Mandanten tatsächlich ankommt, was die Regulierung längst klargestellt hat, und vier Fragen, die wichtiger sind als jede Kostenkennzahl. Aus meiner langjährigen Beratungspraxis und Fortbildung zum ETF-Professional.
Provision vs. Honorar
In meinen letzten Berufsjahren ist ein Vorwurf immer wiedergekehrt: Alle verdienen Geld, nur der Mandant nicht. In vielen Fällen ist diese Kritik berechtigt, in anderen schießt sie übers Ziel hinaus. Was wirklich trifft, was hinter den offiziellen Zahlen steckt, wo Honorar besser ist, wo Honorar selber wuchert, und wofür mein eigenes hybrides Modell der Vergütung steht.
Was sich verändert. Was bleibt.
Beides ist gleich wichtig. Drei strukturelle Wechsel: Vom Versicherungsvertreter zum Versicherungsmakler, von der Provision zum Honorar, von der Abschluss-Ausrichtung zur Service-Ausrichtung. Drei Konstanten meines Fundaments: 15 Jahre Kapitalmarkterfahrung, klare Meinung auch wenn sie weh tut, ein ganzheitlicher Ansatz. Was die alte Welt nicht konnte und was die neue möglich macht.
Anspruch und Wirklichkeit zusammenbringen.
Heute, am ersten Mai, beginnt für mich ein neuer Abschnitt als unabhängiger Finanzberater in Braunschweig. 15 Jahre Provisionsmodell hatten Konsequenzen, die nichts mit einzelnen Personen zu tun haben. Sie waren strukturell. Anspruch und Wirklichkeit sind auseinander gedriftet. Jetzt gehe ich einen anderen Weg. Was sich ändert. Was bleibt. Was das mit dir zu tun hat.